美国联邦调查局(FBI)概述了欺诈性的首次代币发行(ICO)计划运行的一般性思路。
FBI表示，欺诈性产品发行的主要策略包括：对董事的专业经验进行虚假陈述；对ICO在业内获得的巨大吸引力制造虚假印象；对代币投资回报的不现实的承诺。
“像任何投资产品一样，回报率永远无法得到保证，如果代币投资回报听起来好得令人难以置信，那么它很可能就不是真实的。”
美国联邦调查局(FBI)警告投资者，要对任何项目及其背后的个人进行尽职调查，并留意那些似乎完全基于互联网、很难或不可能获得实际地址或联系方式的项目方。
该局还建议，投资者应了解代币发行是在哪个司法管辖区注册的(如果有的话)，以及它将要遵守哪些法律法规。
美国联邦调查局(FBI)建议，公众可以利用金融行业监管机构(Financial Industry Regulatory Authority)的经纪审查系统来核实实体的身份和注册状态。
考虑到加密行业的新生状态，即使是知名的加密货币和产品，也可能带来很高的波动性风险，FBI建议潜在投资者要把投资额度限制在他们能够承受的损失范围内。
至于合法的经营者，比如虚拟货币交易所或加密货币ATM等，FBI指出，金融犯罪执法网络和多个联邦地区法院都认为这些实体需要符合注册要求，没有及时登记被认为违反了联邦资金转帐法。
展望未来,联邦调查局呼应了美国证券交易委员会(SEC)的立场, 即大部分代币产品应归类为证券,鉴于此类资产的增加扩散与以及更多行业成员的参与,投资者应谨慎应对欺诈的风险。
正如之前报道的那样，美国联邦调查局(FBI)去年向位于瑞士的加密货币交易所变形(shap移)发送的执法信息请求数量最多。
2018年6月，联邦调查局披露了正在进行的130起与加密货币相关的案件，其中暗网药品销售尤其令人担忧。尽管如此，报告仍将加密领域的案件描述为仅占FBI全部活动的“一小部分”。
去年，美国证交会试图通过创建一个模拟ICO的网站来教育投资者，该网站以“好得不像是真正的投资机会”来吸引访问者。该网站使用了该机构声称在大多数欺诈性ICOs中识别出的危险信号，并将那些试图购买代币的人重新定向到SEC网站上一个教育导向的页面。（核财经）
